Ante la insistencia de Rose, su novia caucásica, Chris Washington, un fotógrafo afroamericano, concede vacilante conocer a sus padres y pasar el fin de semana en su finca en el campo. En el camino, chocan contra un ciervo y denuncian el incidente a la policía. El oficial investigador pide acusadoramente la identificación de Chris, a pesar de que era Rose al volante en el momento del impacto. Rose protesta con vehemencia y el oficial retrocede rápidamente. El incidente se descarta como un percance menor en la carretera.
Una vez que llegan a la finca de Armitage, Chris se da cuenta de la presencia de un jardinero y un ama de llaves afroamericano y le molesta la vista, pero Rose lo tranquiliza. Pronto, Chris es recibido calurosamente por los padres de Rose: Dean, un neurocirujano consumado, y Missy, una hipnoterapeuta. Dean lleva a Chris a recorrer la propiedad y hace un par de comentarios ligeramente cuestionables sobre las relaciones raciales, pero rápidamente suaviza las cosas. Antes de la cena, llega Jeremy, el hermano menor de Rose. Jeremy hace una serie de comentarios desagradables sobre los afroamericanos y le pide a Chris que le permita demostrar algunos movimientos de jiu-jitsu sobre él, pero Missy pronto disipa la situación.
Más tarde esa noche, Chris tiene dificultades para dormir, así que sale a fumar y ve a Walter, el jardinero de los Armitage, corriendo a toda velocidad en la oscuridad de la noche, ajeno a su presencia. Georgina, su sirvienta, también actúa de manera extraña, merodeando por la casa como un fantasma. Chris, al ver toda esta extrañeza, decide dar por terminada la noche, pero Missy lo atrapa y lo obliga a someterse a una sesión de hipnoterapia destinada a «curarlo» de su hábito de fumar. A pesar de la desgana de Chris, Missy logra ponerlo en un trance profundo en el que recuerda la muerte de su madre cuando era niño. Al descubrir los sentimientos de culpa de Chris con respecto a la muerte de su madre, Missy aprovecha estos sentimientos para hundir la conciencia de Chris en un vacío oscuro dentro de su inconsciencia, un lugar que ella llama «El lugar hundido».
Cuando Chris despierta del trance, se encuentra en la cama una vez más, cubierto de sudor. Inicialmente, descarta todo el asunto como un sueño, pero se da cuenta de que de hecho era real, ya que los cigarrillos ahora le dan náuseas. Walter luego confirma que efectivamente había pasado por una sesión de hipnoterapia y estuvo con Missy durante bastante tiempo. Las extrañas interacciones con Walter y Georgina continúan, pero Chris solo intenta encogerse de hombros.
No mucho después, una multitud de invitados caucásicos adinerados comienzan a llegar a la finca de Armitage para su elegante fiesta anual. Estos invitados muestran un gran interés por Chris, pero de una manera muy peculiar, ya sea admirando su físico como si fuera ganado o haciendo otros comentarios inusuales sobre los afroamericanos en su presencia. Buscando un respiro de toda la rareza, se separa de la multitud donde conoce a Jim Hudson, un marchante de arte a quien admira. Irónicamente, Jim es ciego, pero se interesa especialmente por el trabajo de Chris como fotógrafo.
Después de recuperarse un poco regresa a la fiesta donde conoce a otro hombre afroamericano que se presenta como Logan King. Logan, a pesar de su juventud, está vestido de una manera más apropiada para un hombre varias veces mayor que él. Su comportamiento también está fuera de lugar; responde a todo de forma mecánica, casi ensayada. Aún más desconcertante es su elección de esposa: una mujer caucásica corpulenta, unas tres décadas mayor que él. A pesar de no haber conocido a Logan antes, Chris recuerda a alguien que una vez conoció y decide tomarle discretamente una foto para enviársela a su amigo Rod Williams, un agente de seguridad del transporte. Su flash se dispara, provocando una reacción aún más extraña de Logan, haciendo que su nariz sangre y enviándolo a un frenesí histérico. Empieza a empujar a Chris con pánico y le ordena «¡Sal!»
Los otros invitados lo detienen rápidamente mientras sus anfitriones intentan calmarlo. Logan finalmente recupera la compostura después de una sesión rápida con Missy y se disculpa con los invitados, explicando que tuvo un ataque epiléptico que lo hizo enloquecer. Chris, debidamente asustado por todas las rarezas que experimenta, finalmente logra convencer a Rose de que deben irse. Sin embargo, sin que Chris lo sepa, mientras él y Rose discuten sus próximos pasos, los invitados de la familia Armitage están llevando a cabo una subasta con Chris como premio. Jim Hudson gana la licitación y Dean entra en acción para preparar su premio. Mientras tanto, Chris logra enviar la foto de Logan a Rod, quien reconoce a Logan. Su verdadera identidad es Andre Hayworth, y aparentemente ya lleva medio año desaparecido. Rod informa a la policía sobre los hombres desaparecidos, pero ellos lo ridiculizan en lugar de ayudarlo.
Mientras se prepara para escapar, Chris encuentra un pequeño armario con una caja llena de fotos de Rose posando con varios negros, incluida una de Georgina. Esta es la colección de «adquisiciones» anteriores de Rose. Chris se da cuenta de lo mala que es su situación, pero ya es demasiado tarde: toda la familia Armitage le impide salir de casa. Rose finalmente deja caer su artimaña, diciéndole que todo lo que había hecho —la preocupación, la intimidad, todo— tenía la intención de atraerlo. Missy usa una palabra clave hipnótica para volverlo cataléptico. Cuando vuelve en sí, se encuentra atado a una silla de cuero en la sala de juegos del sótano frente a un televisor que reproduce un video anticuado del abuelo de Rose, Roman.
Roman divulga la horrible verdad detrás de los secuestros: están hechos para que los adinerados clientes caucásicos puedan usar cuerpos jóvenes afroamericanos fuertes y saludables para servirles como anfitriones, a través de una combinación de neurocirugía compleja y condicionamiento hipnótico. La conciencia del cuerpo anfitrión permanece en lo más profundo de “The Sunken Place” como un participante indefenso, esencialmente atrapado dentro de uno mismo. La pantalla cambia repentinamente de Roman a Jim Hudson. Jim le dice a Chris que hizo una oferta por él para que pueda obtener un nuevo par de ojos, así como las habilidades artísticas únicas de Chris.
Chris se las arregla para salvarse tapándose los oídos con el relleno de la silla a la que está atado, bloqueando las sugestiones hipnóticas. Se las arregla para matar tanto a Jeremy como a Dean cuando intentan prepararlo para la cirugía. Está a punto de escapar en el coche de Jeremy cuando golpea a Georgina. Abrumado por la culpa de los recuerdos de la infancia recién liberados, lleva a Georgina para llevarla a un lugar seguro, pero se horroriza al descubrir que ella también se había sometido a un procedimiento de cambio de cerebro. Georgina es de hecho Marianne, la abuela de Rose. Ella comienza a golpear salvajemente a Chris haciendo que se estrellen contra un árbol, matándola y aturdiendo temporalmente a Chris, lo que le da a Rose tiempo para localizarlo.
Con Rose está Walter, que de hecho es Roman, el abuelo de Rose y el fundador de la «Orden de la Coagula», una especie de culto clandestino dedicado a hacer cambios cerebrales para sus adinerados mecenas. Walter ataca a Chris, pero Chris logra romper el trance hipnótico de Walter usando el flash de la cámara de su teléfono. Despertado por fin, Walter se vuelve hacia Rose y trágicamente gira el rifle contra sí mismo. Rose, gravemente herida, intenta dispararle a Chris, pero falla. Chris comienza a estrangularla en represalia, pero decide no matarla. Una sirena de la policía suena en la distancia, anunciando la fatalidad de Chris, pero resulta que es Rod, el mejor amigo de Chris, quien ha llegado a tiempo para rescatar a su amigo. Se van juntos mientras Rose se desangra hasta morir en el camino de entrada de la finca Armitage.